Винный фонд - ЧАВО
-large.jpg)
Как вино может быть инвестицией?
Не все вина имеют инвестиционную ценность. Марочные вина — это только те вина, стоимость которых со временем растет. Для фонда мы рассматриваем только те, которые пользуются спросом на крупнейшей торговой платформе B2B для марочных вин — Liv-ex (London Wine Exchange). Эти вина производятся ежегодно в ограниченных количествах и в соответствии с регуляциями их конкретной географической зоны.
В каких регионах производятся вина с инвестиционной ценностью?
Фонд будет закупать вина из следующих регионов: Бордо, Бургундия, Шампань, Рона, Тоскана, Пьемонт, США. Некоторые вина с высоким инвестиционным потенциалом могут быть из Чили, Австралии, Германии и ЮАР. В случае с Бургундией и Пьемонтом важно выбрать правильные виноградники, а в случае с Бордо важно выбрать правильную классификацию. Одним из важнейших показателей, за которым мы следим, является индекс Liv-ex 1000, который ежегодно обновляется и показывает самые желанные вина мира.
Кто оценивает качество вин?
В винном мире качество определяется оценками винных критиков, которые являются участниками таких ресурсов как Vinous, Decanter, Wine Spectator, Robert Parker's Wine Advocate, JamesSuckling.com, InsideBurgundy, InsideBordeaux, WineEnthusiast, Falstaff.
Самые известные имена, за которыми мы следим, это, безусловно, Джеймс Саклинг, Антонио Галлони, Нил Мартин, Лиза Перроти-Браун, Тим Аткин, Джейн Энсон, Дженсис Робинсон и многие другие.
Оценка производится в основном по шкале от 0 до 100 баллов, где отличное вино – от 90 баллов, а исключительный уровень, из которого также отбираются вина фонда – 95–100 баллов.
Насколько долго может расти стоимость марочного вина?
Самое главное, это вино должно иметь потенциал развиваться. Большинство вин на наших прилавках предназначены для немедленного употребления, т.е. это уже готовые вина. С течением времени, ароматические и вкусовые характеристики инвестиционных вин становятся все лучше и лучше до определенного момента. Это зависит от сорта винограда, региона происхождения и качества урожая.
Для фонда приоритетом является максимально большая прибыль в возможно более короткие сроки, поэтому мы делаем ставку на вина, которые еще развиваются в бочке или видим, что эти вина в ближайшее время будут переоцениваться топ-критиками. Великие винтажи принято переоценивать в конце декады. По большей части более легкие красные вина достигают пика своего развития примерно через 20 лет, а более насыщенные красные вина через 30 лет.
Цель фонда — не хранить вина десятилетиями, а реализовывать их с максимальной прибылью, как минимум 15% в год.
Вина фонда физически существуют?
Одним из основных преимуществ инвестирования в вина является именно физический актив, обеспечивающий инвестицию. Количество марочных вин в мире постоянно уменьшается, а спрос растет. Вина находятся в винном погребе с идеальными условиями хранения. Все инвестиционные вина застрахованы по рыночной цене Liv-ex.
Нашим партнером является английская компания Octavian - крупнейшая компания в Европе, оказывающая услуги по хранению вина. У компании больше 30 лет опыта, на их складах хранится около 4 миллионов бутылок.
Что означает «En Primeur»?
Когда речь идет о марочных винах, одним из самых важных терминов при покупке является En Primeur, или винные фьючерсы. Это воображаемая часть винной бочки, которую покупают заранее, за 1,5-2 года до бутилирования вин.
В En Primeur винные критики сначала оценивают потенциал вина по пробе из бочки, а затем переоценивают его после того, как вино будет разлито по бутылкам. При этом цена лучших вин может увеличиться на 50% и более на вторичном рынке всего за 2 года. Это также первое и одно из самых важных окон продаж для фонда.
Где фонд покупает и продает вина?
Фонд закупает марочные вина напрямую у производителей или, если сами производители не занимаются реализацией, то у их официальных представителей (негоциантов). Фонд продает вина на платформе Liv-ex, что дает возможность продавать вина по всему миру. Также на платформе WineFortune, через которую вина предлагаются на крупнейшем ресурсе обзора стоимости вин - Wine-Searcher, и на нескольких более мелких платформах, таких, как Eleanor Wine или Wine Owners.
Какова ожидаемая доходность премиальных вин?
Среднее историческое значение для марочных вин составляло 13%, но в последние годы мы видим, что индексы отслеживания Liv-ex показывают рост более чем на 20% в год для Бургундии и Шампани и около 20% для лучших вин из итальянских регионов Тоскана и Пьемонт.
Цель фонда — выбирать вина с наибольшим ожидаемым ростом в цене, принимая во внимание рыночные тенденции, оценки винных критиков и рост цен по сравнению с предыдущими винтажами.
Читайте далее
Эстонский фонд марочных вин завершил свой первый год с прибылью в 9% и имеет амбициозные планы по развитию
Первый в Эстонии фонд, исключительно инвестирующий в марочные вина, завершил свой первый год с прибылью в 9%. За год более 450 инвесторов присоединились к фонду WineFortune Premium Selection, общий вклад которых составил более 650 000 евро. Чистая стоимость акций выросла до 1,09 евро к 24 октября, что представляет собой значительный рост по сравнению с начальными 1 евро при входе на рынок. Более того, рыночная цена вин выросла почти на 12% по сравнению с ценой приобретения. Приблизительное распределение активов фонда следующее: 80% красных вин, 10% шампанских вин, 7% белых вин и 3% в деньгах. Большую часть составляют вина из Бордо, Тосканы и США.Инвестиционные решения фонда основаны на анализе истории торговли марочными винами на платформах B2B, оценке винных критиков и рекомендациях экспертного совета WineFortune. Этот совет включает в себя Раймондса Томсонса, признанного лучшим сомелье мира 2023 года, Самуила Ангелова, члена правления Международной ассоциации сомелье, и Рейна Касела, ветерана винного мира Эстонии.Фонд сотрудничает с двумя уважаемыми партнерами по хранению вин: Wine Logistics International в Бельгии и Octavian, крупнейшим хранилищем в Европе, расположенным недалеко от Лондона. Вина фонда застрахованы обеими компаниями по текущей рыночной стоимости на основе данных Лондонской винной биржи.Директор фонда Ристо Кальюранд заявил: "В ближайшем будущем мы смотрим в сторону регионов Бургундии и Шампани, так как их ценовые уровни предлагают отличные возможности для приобретения. В следующем году нашей целью является достижение как минимум 10% роста".
WineFortune запустил фонд, который инвестирует в марочные вина
В Эстонии начал действовать первый фонд, инвестирующий только в марочные вина. Это уникальный инвестиционный инструмент в мире альтернативного класса активов, то есть марочных вин.Инвестировать в фонд могут как частные, так и юридические лица, зарегистрировавшись на платформе WineFortune.com. Начальная стоимость пая составляет 1 евро, а предложение паев продлится с 3 по 24 октября. Максимальный капитал трастового фонда, который может быть привлечен в этом году, составляет 2,5 миллиона евро.Марочные вина торгуются на международной площадке Liv-ex (London Wine Exchange). Значение NAV фонда обновляется еженедельно в соответствии со средней ценой на мировом рынке. Все марочные вина хранятся на складе Octavian в Лондоне, который является крупнейшей компанией по хранению марочных вин в Европе. Сегодня склад обслуживает более 3 миллионов бутылок вина. Вина фонда, хранящиеся на складе Octavian, застрахованы по рыночной стоимости Liv-ex.Генеральный директор и соучредитель WineFortune Ристо Кальюранд: «Я рад, что к команде экспертов фонда присоединились Раймондс Томсонс из Латвии, несколько лет назад завоевавший звание лучшего сомелье Европы, а также Самуил Ангелов из Финляндии, владеющий рестораном гида Мишлен в Хельсинки и являющийся и одним из руководителей ассоциации сомелье. Конечно же, в команду входит и самое известное имя винной Эстонии - Рейн Касела, владелец одноименной винной комнаты. Помимо технического анализа винодельческих регионов, урожаев, оценок винных критиков и рыночного спроса, очень важны фундаментальные знаниями экспертов о рыночных тенденциях».Фонд обещает начать выплачивать дивиденды с 3-го года, а условием вознаграждения за успех является рост не менее 10% в год.
Bordeaux en primeur
Кампания Bordeaux en primeur - это крупнейшее событие в виl...